Der Skandal um den US-Hedgefonds "Structured Alpha" scheint immer weitere Kreise zu ziehen. So gehe aus bislang unbeachteten US-Behördendokumenten hervor, dass wohl auch ein deutscher Fonds von dem Debakel betroffen ist.
Der ehemalige Allianz-Manager Gregoire Tournant muss sich derzeit vor einem Gericht in New York wegen des Hedgefonds-Skandals "Structured Alpha" verantworten. Dieser soll Anleger gezielt in die Irre geführt und der Allianz Milliardenverluste beschert haben. Tournat selbst plädiert auf nicht schuldig - sein Anwalt rechnet gar wegen eines Verfahrensfehlers mit einer Einstellung des Prozesses.
Die Allianz will eine Mehrheitsbeteiligung an ihrem russischen Geschäft an Interholding LLC an den Eigentümer des russischen Schaden- und Unfallversicherers, Zetta Insurance, verkaufen. Nach Abschluss der Transaktion wollen die Münchener noch eine Minderheitsbeteiligung von 49,9 Prozent an dem kombinierten Unternehmen halten.
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Heute beginnt offiziell die diesjährige Hurrikan-Saison im Atlantik. Allerdings fällt der Ausblick der Versicherungsbranche für das Jahr 2022 eher düster aus. Nach Ansicht der Munich Re könnte die Saison in diesem Jahr erneut heftiger als üblich ausfallen. Zu einer ähnlichen Prognose kommt auch die Allianz.
AGCS zählte lange zu den Sorgenkindern der Konzernmutter Allianz. Im November 2019 übernahm Feuerwehrmann Joachim Müller die Führung des Unternehmens. Mit einem umfassenden Umbauprogramm hatte er den Industrieversicherer wieder auf Kurs gebracht. Nun könnte er mit dem Aufstieg in den Konzernvorstand belohnt werden.
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Dank kräftigen wirtschaftlichen Rückenwinds, gestiegener Risikowahrnehmung und rekordhoher Ersparnisse vor dem Hintergrund boomender Aktienmärkte sind die globalen Prämieneinnahmen 2021 um 5,1 Prozent gestiegen (Leben: plus 4,4 Prozent, Sach: plus 6,3 Prozent). Das geht es aus dem aktuellen „Global Insurance Report“ der Allianz hervor. Die gesamten Prämieneinnahmen erreichten 4,2 Billionen Euro (Leben: 2,5 Billionen Euro, Sach: 1,7 Billionen Euro). Der deutsche Markt tut sich allerdings schwer.
Zurich Deutschland läutet die nächste Phase des mobilen Arbeitens ein. Unter dem Namen „FlexWork 2.0“ will der Versicherer seine Homeoffice-Regelungen langfristig strukturieren. Das Modell unterscheidet zwischen drei „Office-Typen“. Mitarbeiter dürfen sich also über eine gute Portion Flexibilität freuen. So weit wie der Branchenkonkurrent Allianz will man allerdings nicht gehen.
Nach den Turbulenzen der vergangenen Wochen hat Philippe Donnet, CEO des Generalikonzerns, wieder mehr Zeit für das Wesentliche – und nutzt diese, um vor den wachsenden Cyberrisiken zu warnen. „Die Sicherung von Daten war noch nie so wichtig wie heute.“ Cyber ist ein wichtiges Thema des aktuell stattfindenden Weltwirtschaftsforums in Davos.
Der Skandal um den US-Hedgefonds Structured Alpha hat wie erwartet massive Folgen für die Allianz. Am späten Dienstagnachmittag teilte der Münchener Versicherer mit, im Rechtsstreit mit den US-Behörden einen Vergleich erzielt zu haben. Demnach bekennt sich die US-Dependance von Allianz Global Investors (AGI) des Wertpapierbetruges für schuldig. Zudem muss der Versicherer eine Strafe in Milliardenhöhe zahlen.
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Steigender Umsatz, Rückgang beim operativen Ergebnis für die Allianz im ersten Quartal. Interessanter als die Zahlen war, was CFO Giulio Terzariol zu Structured Alpha, Australien und Allianz Direct zu sagen hatte. Beim Direktversicherer hakt es speziell in Deutschland.
Die 2.000 größten börsennotierten Unternehmen der Welt hat das US-Magazin Forbes auf der Grundlage von Umsatz, Gewinn, Vermögenswerten und Marktwert bewertet und zusammenfasst. Unter den Top 100 befinden sich sage und schreibe elf Versicherer. Trotz Schwächephase gibt es für Europas Versicherer kein Vorbeikommen an Ping An.
Die finanziellen Folgen des Debakels um den US-Hedgefonds „Structured Alpha“ werden für die Allianz allmählich zu einem Fass ohne Boden. Nachdem der Versicherungskonzern weitere Vergleiche mit allen Klägern geschlossen hat, ergibt sich mittlerweile ein Rückstellungsbetrag von 5,6 Mrd. Euro. Auch eine Einigung mit den Behörden scheint in greifbarer Nähe zu sein. Die Zahlen dürften den Start der Allianz ins Jahr 2022 deftig trüben.
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Und er kommt doch: Der Provisionsdeckel heißt jetzt Provisionsrichtwert und wird im zweiten Halbjahr eingeführt, wie Bafin-Exekutivdirektor Frank Grund auf der Jahrespressekonferenz der Finanzaufseher kürzlich erklärte. Die Reaktionen in der Branche reichen von Ablehnung über Verneinung bis hin zu Enttäuschung – VWheute hat sich umgehört und erstaunliches gehört.
Christoph Netta gilt als einer der einflussreichsten Headhunter in Deutschland. Bei den großen Personalrochaden von Allianz und Co. zieht der gebürtige Rheinländer oftmals die Fäden im Hintergrund. "Wille zum Erfolg gepaart mit Hartnäckigkeit und einem frühen sowie klaren Bild seiner Ziele" sind seiner Meinung nach wichtige Zutaten auf dem Weg nach oben. Im Gespräch mit VWheute verrät der Experte, was Manager wie Bäte in ihrer Karriere richtig machen und wo junge Spitzenmanager ihre Schwächen haben.
CEO – drei Buchstaben, die beschreiben, dass man es in der Wirtschaftswelt geschafft hat. Doch wie gut sind die Spitzenmanager der Versicherungsbranche wirklich? Wie managen sie Krisen? Wie bringen sie ihre Unternehmen nach vorne? Die Redaktion hat ein exklusives Ranking der besten amtierenden Chief Executive Officers der zehn beitragsstärksten Erstversicherer am Standort Deutschland erstellt. Jeden Tag analysieren wir ausführlich einen davon. Heute blicken wir auf Platz 9.
Wenn am morgigen Mittwoch die Aktionäre der Allianz zur Jahreshauptversammlung zusammenkommen, dürfte der Rechtsstreit um den Structured Alpha Fonds in den USA ein zentrales Thema sein. Rund 3,7 Mrd. Euro hat der Versicherer bereits an Rückstellungen gebildet. Dies könnte aber bei Weitem "nicht ausreichend" sein, glaubt Janne Werning von Union Investment.
Oliver Bäte äußert sich gerne zu politischen Themen. Im Interview mit der FAZ erklärt er, was man in der Russlandpolitik falsch gemacht hat, welche Sanktionen wirken würden und welchen Beitrag Versicherer leisten können.
Mitte nächster Woche kommen die Aktionäre der Allianz zu ihrer Jahreshauptversammlung zusammen. Medienberichten zufolge verdichten sich die Anzeichen dafür, dass der Vertrag mit Aufsichtsratschef Michael Diekmann bis 2026 verlängert werden soll. Dies hätte auch Folgen für den Vorstand.
Die betriebliche Krankenversicherung (bKV) gewinnt zunehmend an Bedeutung. Allein die Allianz hat nach eigenen Angaben in dieser Sparte im letzten Jahr ein deutliches Wachstum verzeichnet. „Dabei dürfte die Corona-Pandemie eine wichtige Rolle spielen. Denn sie hat uns allen noch einmal verdeutlicht, wie wichtig gute Gesundheit ist“, konstatiert Allianz-Maklervorstand Thomas Wiesemann.
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Lauren Day, neue Chefin der einflussreichen Allianz-Kommunikation, baut ihre Abteilung massiv um - und scheut sich nicht davor, einen High-Potential vom Münchener Nachbarn Munich Re abzuwerben, der sich künftig u.a. um Oliver Bätes Kommunikationsbelange kümmert. Mit Blick auf das von Renate Wagner geführte HR-Ressort hofft die Allianz in Sachen Kommunikation auf mehr Durchschlagskraft.
Zuletzt haben mehrere große Versicherungskonzerne in Italien zugekauft. Wenn der aktuelle Bericht der Ratingagentur AM Best sich bewahrheitet, war das eine schlechte Entscheidung.
Das Debakel um den Hedgefonds in den USA hat in den vergangenen Wochen die Schlagzeilen um die Allianz geprägt. Personelle Konsequenzen auf Vorstandsebene waren die Folge, selbst Konzernchef Oliver Bäte musste sich manch unangenehme Frage gefallen lassen. Der mächtige Aktionärsberater Glass Lewis hat der Konzernführung nun öffentlichkeitswirksam den Rücken gestärkt.
Das vergangene Jahr war schwierig für die Branche. Haben die Top-Marken der Versicherungswelt unter Pandemie, Naturkatastrophen und Krieg gelitten oder streben die Verbraucher gerade in Krisenzeiten in sichere Häfen? Der Brand Finance Insurance 100 zeigt die Auf- und Absteiger. Deutschland ist ein starker Markt, der von der Allianz angeführt wird.
Die Folgen des Ukrainekrieges für die Versicherungswirtschaft halten die Chefvolkswirte von Allianz sowie Swiss- und Munich Re für überschaubar. Ganz im Gegensatz zu den daraus resultierenden langfristigen wirtschaftlichen Folgen. In einer Gesprächsrunde des Gesamtverbandes der Deutschen Versicherungswirtschaft (GDV) wurde von "massiven verteilungspolitischen Kämpfen", Stagnation und langfristigen Veränderungen der Geopolitik gewarnt. Doch es gibt auch Lichtblicke
Die Münchener Allianz und der Rückversicherer Swiss Re haben den weltweit ersten rechtsverbindlichen Katastrophen-Excess-of-Loss-Rückversicherungsvertrag auf der sogenannten Distributed-Ledger-Technologie platziert. Das ist ein großer Erfolg für branchengeführte Blockchain-Initiative B3i.
Russland hat erstmals Zahlungen für zwei Fremdwährungsanleihen nicht in Dollar, sondern in Rubel geleistet. Wenn das Land in 30 Tagen die Überweisung nicht in Dollar tätigt, droht ein formaler Zahlungsausfall und damit auch hohe Abschreibungen für alle Unternehmen, die noch russische Anleihen besitzen – darunter befindet sich auch die Allianz.
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Nun auch der Münchener Rückversicherungsriese. Die Munich Re hat sich zum umstrittenen Pipeline-Projekt geäußert und einige Dinge gerade gerückt. Zuletzt hatte die Hannover Re den Ausstieg erklärt. Nun ist auf einmal die Allianz in den Blick der NGOs geraten, die den Markt kritisch beobachten.
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Der Vorstandsvorsitzende des britischen Versicherungsmarktes wurde vergangenen Samstag während einer Fahrradtour in einen Zusammenstoß mit einem Auto verwickelt, berichtet Lloyd's. Neal wird aktuell im Krankenhaus behandelt. Der Manager wird sich voraussichtlich vollständig vom Unfall erholen.
Jim Hagemann Snabe galt lange als einer der mächtigsten und einflussreichsten Aufsichtsräte in Europa. Der 56-jährige Däne gehörte lange Zeit auch dem Aufsichtsrat der Allianz an und galt dabei sogar als möglicher Kandidat für die Nachfolge von Michael Diekmann. Nun dürfte sein Ausscheiden vor allem bei Konzernchef Oliver Bäte eine gewisse Erleichterung auslösen.
Kontinuität an der Führungsspitze: Bei der Allianz will Aufsichtsratschef Michael Diekmann bei der nächsten Jahreshauptversammlung wieder für den Posten des Chefkontrolleurs beim Münchener Versicherungskonzern kandidieren – und bricht damit (für sich selbst) die unternehmensinterne Altersgrenze.
Oliver Bäte zeigt sich gerne von seiner besten Seite. Erfolgreich, selbstbewusst, souverän. Dieser Tage erlebt man einen eher nachdenklichen Allianz-Chef. Grund ist der Ukraine-Krieg. Seit Beginn des Konflikts setzt der Münchener Versicherer klare Zeichen gegen Russland. Einblicke in einen Weltkonzern und einen CEO, die auch eine sanfte Seite haben.
Die Kosten für Reparaturen lägen nach Erfahrungen der Allianz „etwa 40 Prozent über den Kosten herkömmlicher Fahrzeuge“, sagt Carsten Reinkemeyer, Leiter Sicherheitsforschung im Technik-Zentrum beim Münchener Versicherer der Wirtschaftswoche. Er fordert von den Autoherstellern, die Fahrzeuge anders zu konstruieren – sonst werden die Versicherungskosten steigen.
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Die Allianz hält sich bei der Umstrukturierung der Beratungs- und Vertriebs-AG bedeckt. Mit dem „ABV Zukunftsprogramm“ wurde Anfang des Jahres ein Projekt verabschiedet, das die Ausschließlichkeitsorganisation sowie den Vertrieb über Bankpartner in Deutschland bündelt und den nebenberuflichen Versicherungsvertrieb als eigenständigen Vertriebsweg auflöst. Wie es strategisch und personell weitergeht, ist offen. Die Berufsgewerkschaft ihrerseits fühlt sich überrumpelt.
Die Allianz hat im Rechtsstreit um den „Structured Alpha“-Fonds einen Kläger erstmals mit einem dreistelligen Millionenbetrag entschädigt. Der Versicherer einigte sich am Donnerstag mit einem Lehrer-Pensionsfonds aus dem US-Bundesstaat Arkansas auf einen entsprechenden Vergleich.
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Der Skandal um den Hedgefonds in den USA scheint derzeit (noch) keine Auswirkungen auf die Vergütungen des Allianz-Vorstandes und des Aufsichtsrates zu haben. So ist allein die Vergütung von Konzernchef Oliver Bäte deutlich gestiegen, wie aus dem Geschäftsbericht des Versicherers hervorgeht.
Im Streit um den Hedgefonds "Structured Alpha"-Fonds hat die Allianz eine Etappe abgeschlossen. Demnach hat der Versicherungskonzern mit vier Klägern einen Vergleich geschlossen. Dabei handelt es sich laut einem Bezirksgericht von New York um drei Einheiten der Krankenversicherungsorganisation Blue Cross Blue Shield sowie um den Pensionsfonds des Rüstungskonzerns Raytheon.
Einen Krieg in Europa hatten vor der Invasion Russlands in der Ukraine wohl viele ausgeschlossen. Schnell formte sich Solidarität mit dem Angegriffenen, auch die deutsche und Schweizer Versicherungsbranche wollen tatkräftig mit finanzieller Unterstützung helfen.
Die Allianz stellt nach dem russischen Einmarsch in der Ukraine zehn Mio. Euro für humanitäre Zwecke zur Verfügung. Zudem will der Münchener Versicherer einen weiteren Betrag in Höhe von bis zu 2,5 Mio. Euro zur Verfügung stellen, um Spenden der Mitarbeiter zu verdoppeln.
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Der Skandal um den Hedgefonds in den USA hat bei der Allianz weitere personelle Konsequenzen. Medienberichten zufolge hat die Allianz nun zwei Fondsmanager entlassen, die hinter dem zusammengebrochenen Structured-Alpha-Hedgefonds in den USA standen. Die beiden Angestellten sollen die Asset-Management-Tochter Allianz Global Investors bereits vor etwa zwei Monaten verlassen haben.
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Die Allianz fürchtet sich vor Unwettern. Der Münchener Versicherungskonzern hat seinen Rückversicherungsschutz für Naturkatastrophen erheblich ausgeweitet. Das Prozedere folgt einem Plan, der in der Lebensversicherung seinen Anfang nahm.
Die Allianz dürfte in den Auseinandersetzungen zumindest einen Schritt weiter gekommen sein: Wie Konzernchef Oliver Bäte auf der Bilanzpressekonferenz am Freitag mitteilte, habe sich der Versicherer mit einem Großteil der Investoren auf einen Vergleich geeinigt. Allerdings laufen noch Untersuchungen von US-Justizministerium und Börsenaufsicht SEC, über deren Ausgang der Konzernchef aber nicht spekulieren wollte.
Große US-Pensionsfonds machten die Allianz für Verluste von mehr als sechs Mrd. Dollar verantwortlich. Doch die Anwälte des Versicherers arbeiten an einem Vergleich, der nur noch 3,7 Mrd. an Schäden kosten würde - soviel hat man in München zumindest an Rückstellungen zurückgelegt. Darüber und über die erstmals zweistellige Dividende werden die Aktionäre jubeln, denn Konzernchef Oliver Bäte überraschte die Analysten erneut mit einem Rekordgewinn.
Der bisherige Allianz-Manager Jon Dye wird neuer CEO bei Hiscox UK. Er folgt damit auf Bob Thaker, der das Unternehmen Ende letzten Jahres verlassen hat. Dye hatte eine Reihe von Führungspositionen in der Branche inne, zuletzt acht Jahre lang als CEO von Allianz UK. Außerdem war er zwei Jahre lang Vorsitzender der ABI.
Um in attraktiven Wachstumsmärkten die Nummer eins zu werden, verfolgt die Allianz die Strategie, das Schaden- und Unfallgeschäft von der Konkurrenz abzukaufen. In Griechenland übernimmt der Münchener Versicherungskonzern nun den Sachversicherer European Reliance für insgesamt 207 Mio. Euro. Eine Mehrheit von 72 Prozent der Aktien wurde bereits gesichert.
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Die Allianz hatte Euler Hermes, deren Vorgängergesellschaften mehr als ein Jahrhundert alt sind, im Jahr 2018 komplett übernommen. In den kommenden Wochen wird der Kreditversicherer umbenannt und den Zusatz „Allianz“ erhalten, wie die anderen Tochtergesellschaften, berichtet die Börsen-Zeitung. Der Mutterkonzern erhofft sich dadurch mehr Wachstumschancen.
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Innovation siegt. Die Allianz hat gezeigt, wie große Unternehmen sich von Teilen ihrer LV-Zinslast befreien können, die unter Solvency kräftig drückt. Axa und Generali haben genau hingeschaut.
Der Gastgeber der Olympischen Winterspiele steht wegen Menschenrechtsverletzungen in der Kritik, so auch die Allianz als Sponsor. Bislang schweigt der Münchener Versicherer zu allen Protestaktionen. Colin Fernando, Markenexperte und Partner bei der Managementberatung BrandTrust, rät: "Entscheidet man sich dafür, auch fragwürdige Plattformen zu sponsern, dann sollte dahinter ein klares Motiv und eine Haltung stehen, die bei jeglicher Kritik kommuniziert werden kann."
Die Allianz und das italienische Kreditinstitut wollen ihre Bancassurance-Partnerschaft weiter ausbauen. Dazu haben beide Unternehmen eine entsprechende Rahmenvereinbarung unterzeichnet. Sie erstreckt sich auf die Präsenz der UniCredit in Italien, Deutschland sowie Mittel- und Osteuropa. Derweil zieht die italienische Bank ein Übernahme-Angebot in Russland zurück.
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Macht die Produkte einfacher und schließt niemanden aus! EIOPA warnt die Versicherer im Consumer Trends Report (CTR) vor verbraucherfeindlichen Entwicklungen wie zu hoher Komplexität und Formulierungswirrwarr. Die Aufsicht würde den Markt genau im Auge behalten und bei Bedarf eingreifen, lautet die Botschaft.
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Die weltweit größten Versicherer und Rückversicherer wollen gemeinsam Treibhausgasemissionen aus ihren Versicherungsaktivitäten eliminieren. Doch gegen das Erreichen der Ziele der Net-Zero Insurance Alliance, u.a. Axa, Swiss Re und Allianz, stehen Anwälte und das Wettbewerbsrecht.
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